Bilan patrimonial : objectifs, audit… Pourquoi et comment faire ?

Qu’est-ce qu’un bilan patrimonial ?

Le bilan patrimonial, dans sa définition la plus commune, vise à réaliser une étude complète du patrimoine d’une personne ou d’un foyer. Plus précisément, ce travail consiste à analyser précisément votre situation patrimoniale :

• Vos sources de revenus (salaires et pensions, revenus locatifs, revenus de placements, etc.) ;
• Votre épargne et vos investissements à date, qu’il s’agisse des placements les plus communs (livret A, assurance vie) aux montages patrimoniaux plus complexes (société civile immobilière par exemple) ;
• Votre situation personnelle, familiale et fiscale ;
• Vos objectifs patrimoniaux, c’est-à-dire les buts que vous cherchez à atteindre avec votre argent.

Ce travail d’inventaire, ou d’audit patrimonial, s’avère indispensable pour dresser un diagnostic de votre situation et obtenir des recommandations personnalisées.

Il est possible de réaliser vous-même votre bilan patrimonial. Néanmoins, cela présente un risque de manque d’objectivité sur votre situation. De plus, identifier les bonnes solutions pour optimiser la gestion de votre patrimoine requiert un bon niveau de connaissances dans ce domaine. Il s’avère donc davantage recommandé de faire appel à un professionnel comme un conseiller en gestion de patrimoine (CGP).

Pourquoi faire un bilan patrimonial ?

Contrairement à une idée reçue persistante, le bilan patrimonial n’est pas réservé aux grandes fortunes. Au contraire, il s’agit d’un service accessible au plus grand nombre.

Surtout, faire un bilan patrimonial devient une nécessité à partir du moment où vous souhaitez investir votre argent. Plus précisément, établir un audit de votre situation et étudier les solutions à votre disposition pour atteindre vos objectifs est indispensable dès lors que vous dépassez l’enjeu de l’épargne de précaution, pour laquelle un simple livret A peut suffire.

L’analyse détaillée de votre situation, au travers de l’audit patrimonial, vous permet dans un premier temps de savoir où vous en êtes. Puis, le bilan patrimonial vous aide à identifier où vous voulez aller et les moyens de parvenir à destination.

En effet, vous pouvez avoir des objectifs patrimoniaux clairs en tête : préparation de la retraite, anticipation de la succession, etc. Mais vous pouvez aussi être dans une situation où vous avez de l’argent à placer sans nécessairement savoir dans quel but précis. Le bilan patrimonial peut alors vous aider à y voir plus clair, en termes de priorités à court, moyen et long terme.

Poursuivre ces priorités est alors tout l’objet de la stratégie patrimoniale que vous pouvez dessiner avec l’assistance d’un professionnel. Le CGP peut aussi vous accompagner dans le suivi de vos placements et la mise à jour de votre stratégie patrimoniale. Celle-ci peut être amenée à évoluer, du fait de changements dans votre situation ou sur les marchés financiers et immobiliers.

Comment faire un bilan patrimonial ?

Zoom sur les différentes étapes d’un bilan patrimonial, de l’audit aux recommandations d’investissement personnalisées.

Vous pouvez réaliser votre bilan patrimonial personnalisé avec un conseiller de Fortuny, sur rendez-vous.

Définition des objectifs patrimoniaux et du profil de risque

La définition des objectifs patrimoniaux peut intervenir en premier lieu dans la réalisation de votre bilan patrimonial. Concrètement, vous pouvez avoir un objectif clair en tête dès le départ. Mais vous pouvez aussi vous trouver en capacité d’investir votre argent, grâce à une évolution favorable de votre niveau de vie. Et face à cette nouvelle donne, vous souhaitez placer votre épargne, sans nécessairement savoir dans quel but.

Or, tous les placements et montages ne sont pas adaptés à tous les objectifs patrimoniaux. Il faut donc éviter de sélectionner des investissements inadéquats, par exemple au regard de la disponibilité de l’épargne à court terme, ou qui ne répondent pas bien à vos objectifs.

Parmi les objectifs patrimoniaux les plus communs, on peut citer :

• La préparation de la retraite ;
• Faire fructifier son épargne ;
• Financer un projet (achat d’une résidence principale par exemple) ;
• La transmission de patrimoine (par succession ou donation) ;
• La gestion de la trésorerie d’entreprise, pour les personnes morales ;
• Améliorer la diversification du patrimoine et des investissements.

De plus, cette phase d’exploration de vos attentes doit également contribuer à identifier votre appétence au risque. Autrement dit, il s’agit d’évaluer dans quelle mesure vous êtes prêt(e) à prendre un risque de perte en capital. La répartition de votre patrimoine doit être adaptée à votre profil investisseur : prudent, équilibré ou dynamique.

L’audit patrimonial

Dès lors que votre intention d’investir et de gérer votre patrimoine est établie, il faut réaliser un audit patrimonial. Cette étape consiste à réaliser un inventaire complet concernant :

• Votre situation personnelle et familiale : composition du foyer, nombre d’enfants, régime matrimonial le cas échéant, si vous êtes propriétaire ou locataire, etc. ;
• Votre situation professionnelle, vos revenus et votre capacité d’épargne ;
• Votre situation fiscale : taux marginal d’imposition, montant de l’impôt sur le revenu, impôt sur la fortune immobilière (IFI) le cas échéant, etc. ;
• Vos actifs et passifs (dettes) ;
• Vos placements et investissements en cours (type de produits, montants engagés, horizon d’investissement, niveau des frais, etc.).

Pour réaliser ce travail d’audit patrimonial, différents documents s’avèrent nécessaires. Typiquement, votre dernier avis d’imposition fournit un certain nombre d’informations essentielles concernant votre situation. Les relevés de compte et bulletins de salaire peuvent également être utiles. Enfin, si vous détenez déjà du patrimoine immobilier, l’estimation de sa valeur et les échéanciers de remboursement des crédits immobiliers s’avèrent précieux.

Diagnostic et analyse du patrimoine

Avec toutes les informations nécessaires concernant vos objectifs et votre situation, il devient possible de dresser un diagnostic patrimonial. Cet état des lieux permet d’identifier les forces et faiblesses de votre allocation, notamment au regard de sa diversification. De même, l’analyse vous aide à évaluer si votre répartition de patrimoine est adaptée à vos objectifs.

A un niveau plus poussé, le diagnostic d’un expert de la gestion de patrimoine se focalise sur la qualité de vos placements. Si vous détenez un contrat d’assurance vie par exemple, le spécialiste va en étudier, entre autres, les frais et les options de gestion, ainsi que la performance du fonds euros et la qualité des unités de compte mises à disposition. Idem pour vos autres placements financiers et immobiliers.

Recommandations de stratégie patrimoniale

A l’issue du bilan patrimonial, un conseiller spécialisé peut vous formuler différentes recommandations. Le but, ici, est de vous orienter vers des placements et des solutions à même de répondre à vos objectifs. Et ce, tout en restant en adéquation avec votre profil d’investisseur et vos contraintes.

Les recommandations vont porter tout aussi bien sur des classes d’actifs à privilégier, comme l’immobilier ou les actions, que sur des catégories de placements. Dans la pierre, il peut s’agir des sociétés civiles de placement immobilier (SCPI) ou d’investissements en direct (investissement locatif nu, location meublée, démembrement, entre autres). Côté actions, diverses options peuvent vous être présentées, de l’achat direct d’actions aux trackers indiciels (ETF) et produits structurés. Notez que les recommandations pouvant être proposées ne se limitent pas à ces deux grandes classes d’actifs.

Pour aller plus loin, le conseiller vous présente différents placements appartenant aux classes d’actifs pertinentes au regard de votre bilan patrimonial. L’enjeu repose alors sur la qualité des placements présentés, en termes de performance mais également de frais.

In fine, vous pouvez choisir de suivre ou non les recommandations de votre conseiller. Si vous approuvez celles-ci, votre intermédiaire saura vous accompagner dans vos démarches d’investissement.

Combien coûte un bilan patrimonial ?

Découvrez combien peut vous coûter un bilan patrimonial, selon à qui vous vous adressez.

Un coût variable selon l’intermédiaire

La réalisation d’un bilan patrimonial peut vous être facturée dans certains cas. Selon les tarifs appliqués, le coût est calculé sur une base horaire ou de manière forfaitaire. Le prix exigé peut varier grandement selon la complexité du cas étudié. Comptez plus d’une centaine d’euros, voire plusieurs centaines, dans les situations patrimoniales les plus simples. Pour les cas plus élaborés, la prestation peut coûter plusieurs milliers d’euros.

Chez d’autres professionnels de la gestion de patrimoine, le bilan patrimonial peut être effectué gratuitement. Il ne donne lieu à aucuns frais supplémentaires. Il ne constitue pas non plus un engagement d’investissement de votre part. La rémunération du conseiller provient des frais liés à vos investissements, mais n’entraîne pas de surcoût.

Enfin, votre conseiller bancaire peut vous proposer de réaliser un bilan patrimonial. Notez néanmoins que ces recommandations ne peuvent pas s’affranchir des produits gérés par l’établissement bancaire. Cela s’avère pénalisant pour vous, puisque vous ne pouvez pas souscrire de meilleurs placements par son intermédiaire.

Bilan patrimonial gratuit avec Fortuny

Le cabinet de gestion de patrimoine Fortuny peut vous proposer la réalisation d’un bilan patrimonial gratuit et complet. Il vous suffit de choisir le créneau de votre rendez-vous en quelques clics, afin d’être rappelé(e) à votre convenance.

Comme indiqué, cette prestation n’entraîne aucuns frais supplémentaires pour vous. La réalisation d’un bilan patrimonial ne constitue pas un engagement de votre part.

Au-delà de la réalisation d’un bilan patrimonial, l’expertise des conseillers de Fortuny peut vous être utile afin de sélectionner vos prochains investissements. Les équipes du cabinet vous accompagnent également dans vos démarches de souscription. Enfin, votre conseiller reste à votre disposition pour assurer le suivi de votre patrimoine et de vos investissements à l’avenir.